Almoosa

يتراوح السهم ضمن نطاق 52 أسبوعاً بين 109.76 ريال و210.16 ريال، ويقع الآن عند 115.8 ريال، أي ما يقارب 6% من القاع التاريخي. هذا الموقع قد يشير إلى وجود مستوى دعم قريب، خاصةً أن مؤشر القوة النسبية (RSI) يقرّب من 43، ما يدل على حالة شبه تشبع بيعي قد يفتح الباب أمام ارتداد قصير الأجل. بالمقابل، المتوسط المتحرك لـ 50 يوماً عند 117.82 ريال يُظهر أن السعر حالياً أدنى من المتوسط، وهو إشارة قد تُفسّر على أنها إشارة سلبية للمتداولين الذين يتطلّعون إلى اختراق المتوسط للعودة إلى مسار صعودي.

سجلت الشركة إيرادات بلغت 1.416 مليار ريال في عام 2025، مقارنة بـ 1.202 مليار ريال في 2024، أي نمو بنسبة تقارب 18%، إلا أن صافي الربح ارتفع من 49.35 مليون ريال إلى 236.54 مليون ريال، ما يعكس تحسناً ملحوظاً في الهامش الصافي. بالرغم من ذلك، ربحية السهم انخفضت من 5.34 ريال في 2025 إلى 1.11 ريال في 2024، ما يُظهر أن الارتفاع في صافي الربح لم يترجم إلى زيادة في العائد على السهم بسبب تضخم عدد الأسهم أو تغيّر في هيكل رأس المال.

مضاعف الربحية (P/E) يبلغ 31.4، وهو أعلى من المتوسط الصناعي التقليدي، ما قد يُفسّر توقعات السوق لنمو مستقبلي أو احتساب مخاطر أعلى. من ناحية أخرى، مضاعف القيمة الدفترية (P/B) عند 2.6 يُظهر أن السهم يُقوَّم بأكثر من قيمته الدفترية، وهو ما قد يُعطي إشارة إلى أن المستثمرين يضعون توقعات إيجابية على أصول الشركة غير الملموسة مثل العلامة التجارية أو شبكة التوزيع في قطاع الرعاية الصحية.

نسبة الدين إلى حقوق الملكية 0.7347 تدل على وجود هيكل ديون معتدل، ما قد يمنح الشركة مرونة في تمويل استثماراتها المستقبلية دون ضغط كبير على التدفقات النقدية. مع عائد على حقوق الملكية (ROE) عند 8.4%، يبدو أن الشركة تُحقق عوائد معقولة على رأس المال المستثمر، رغم أن هذا الرقم لا يتجاوز مستويات العائد المطلوبة في بعض القطاعات ذات المخاطر الأعلى.

القيمة السوقية تُقدر بـ 5.13 مليار ريال، وهو حجم يُصنّف السهم ضمن الفئة الصغيرة نسبياً في السوق السعودي. نسبة الأسهم الحرة التي تصل إلى 29.8% قد تُشير إلى قدرة الشركة على تنفيذ عمليات إعادة شراء أسهم أو توزيع أرباح إضافية إذا رغبت في ذلك. ومع ذلك، قد يُؤدي صغر حجم التداول إلى تقلبات سعرية أكبر، خاصةً عند حدوث تدفقات نقدية غير متوقعة من المستثمرين.